Ciclo Operacional e de Caixa: Questões e Conceitos Essenciais

Pré-Aula: Fundamentos de Ciclos Financeiros

Questão 0.1

Tem início na aquisição da matéria-prima e término com a venda do produto acabado. Essa definição se aplica a:

• a. Planejamento de produção.
• b. Ciclo de caixa.
• c. Ciclo operacional.
• d. Prazo médio de estocagem.
• e. Administração financeira.

O ciclo de caixa acontece dentro do ciclo operacional.

Questão 0.2

É calculado como sendo o ciclo operacional (CO) menos qual conta apresentada a seguir?

• a. Prazo médio de pagamento (fornecedores).
• b. Ativo circulante.
• c. Prazo médio de estocagem (estoques).
• d. Passivo circulante.
• e. Prazo médio de recebimento (clientes).

Questão 0.3

Observe o diagrama a seguir e responda:

O ciclo operacional é de quantos dias?

• a. 30 dias.
• b. 100 dias.
• c. 50 dias.
• d. 70 dias.
• e. 120 dias.

Pós-Aula: Aplicações e Cálculos de Ciclos

Questão 0.1

Observe o esquema e responda:

As letras A, B e C podem ser substituídas por quais contas do balanço patrimonial, respectivamente?

• a. Ativo, passivo e patrimônio líquido.
• b. Estoques, salários a pagar e imposto a pagar.
• c. Estoques, contas a receber e fornecedores.
• d. Compras, vendas e recebimentos.
• e. Disponibilidades, caixa e bancos.

Questão 0.2

Conhecer o ciclo de conversão de caixa de uma empresa serve para que ela saiba se tem necessidade de financiar suas operações em razão do seu ciclo operacional. Em razão do descasamento entre as datas em que ela tem que pagar os seus fornecedores e as datas em que ela vai receber os valores dos clientes. Essa necessidade de financiamento pode ser de duas formas: _____________ ou ___________.

Os termos que preenchem corretamente as lacunas são:

• a. De curto prazo e de longo prazo.
• b. De direitos e obrigações.
• c. À vista ou a prazo.
• d. Permanente ou sazonal.
• e. Interno ou externo.

Questão 0.3

Uma empresa tem um prazo de fabricação/estocagem de 50 dias, prazo de pagamento de 40 dias e prazo de recebimento de 20 dias. Qual o seu ciclo de caixa (ou ciclo de conversão de caixa)?

• a. 40 dias.
• b. 50 dias.
• c. 20 dias.
• d. 70 dias.
• e. 30 dias.

Questão 0.4

Observe o esquema e responda:

O que representa a dupla seta pontilhada em vermelho?

• a. Saldo dos valores a pagar.
• b. Ciclo de caixa – necessidade de recursos.
• c. Ciclo de caixa – sobra de recursos.
• d. Ciclo operacional.
• e. Saldo dos valores a receber.

Questão 0.5

Está contido no ciclo operacional, mas só começa no momento em que ocorrem os primeiros pagamentos (de compras e outras despesas) e o recebimento das vendas realizadas. Essa definição é aplicada a qual das alternativas?

• a. Ciclo de caixa.
• b. Prazo médio de estocagem.
• c. Prazo médio de pagamentos.
• d. Ciclo operacional.
• e. Prazo médio de recebimento.